มาร์จิ้นในการเทรดคืออะไร?

บทนำ

มาร์จิ้น คือหัวใจสำคัญของการเทรดด้วยเลเวอเรจ เป็นจำนวนเงินที่โบรกเกอร์กันไว้จากบัญชีของคุณเมื่อคุณเปิดฐานะสัญญา อธิบายง่าย ๆ คือเงินประกันเพื่อยืนยันว่าคุณมีเงินเพียงพอรองรับการเทรด โดยเฉพาะเมื่อใช้เลเวอเรจ ดังนั้นการเข้าใจหลักการของมาร์จิ้นและปัจจัยที่กระตุ้นให้เกิด Margin Call หรือ Stop Out จึงจะช่วยป้องกันการถูกปิดเทรดโดยไม่คาดคิด และทำให้คุณควบคุมการเทรดได้ดีขึ้น

ในบทเรียนนี้ คุณจะได้เรียนรู้ทุกเรื่องเกี่ยวกับมาร์จิ้น ตั้งแต่วิธีคำนวณ ไปจนถึงเคล็ดลับการเทรดที่มีประโยชน์

มาร์จิ้นคืออะไร?

มาร์จิ้น คือเงินประกันที่ใช้สำหรับเปิดหรือถือฐานะสัญญาที่ใช้เลเวอเรจ มาร์จิ้นไม่ใช่ค่าธรรมเนียม แต่เป็นเงินประกันที่โบรกเกอร์กันไว้ชั่วคราวในขณะที่ฐานะสัญญายังเปิดอยู่ โดยมาร์จิ้นมาจากยอดเงินคงเหลือในบัญชีและคิดเป็นเพียงส่วนหนึ่งของมูลค่าการเทรดทั้งหมด

วิธีคำนวณมาร์จิ้น

คุณสามารถคำนวณมาร์จิ้นที่กำหนดตามประเภทของสินทรัพย์ ด้วยสูตรง่าย ๆ ต่อไปนี้:

มาร์จิ้นที่กำหนดสำหรับฟอเร็กซ์ = (จำนวน lot × ขนาดสัญญา) ÷ เลเวอเรจ

มาร์จิ้นที่กำหนดสำหรับสินค้าโภคภัณฑ์ ดัชนี หุ้น = (จำนวน lot × ขนาดสัญญา × ราคาเปิด) ÷ เลเวอเรจ

ตัวอย่างเช่น ถ้าคุณเปิดคำสั่งเทรด $10,000 ด้วยเลเวอเรจ 30:1 คุณจะต้องมีเงินในบัญชีประมาณ $333 และเงินจำนวนนี้จะถูกกันไว้เป็นมาร์จิ้นจนกว่าคุณจะปิดคำสั่งเทรดนั้น

อย่าลืมว่า มาร์จิ้นจะคำนวณตามสกุลเงินของบัญชีที่คุณใช้ และมาร์จิ้นที่กำหนดจะแตกต่างกันไป ขึ้นอยู่กับประเภทสินทรัพย์ที่เทรด ประเภทบัญชี และเลเวอเรจ

ประเภทของมาร์จิ้น

ก่อนส่งคำสั่งเทรด สิ่งสำคัญคือคุณควรทำความเข้าใจและคุ้นเคยกับมาร์จิ้นแต่ละประเภทและมาร์จิ้นที่กำหนด เพื่อช่วยบริหารความเสี่ยงและหลีกเลี่ยงการเกิด Margin Call ได้อย่างมีประสิทธิภาพ

• • มาร์จิ้นเริ่มต้น (Initial Margin): จำนวนเงินที่จำเป็นต้องใช้ในการเปิดฐานะสัญญา
• • มาร์จิ้นคงสภาพ (Maintenance Margin): ระดับเงินทุนขั้นต่ำที่ต้องมี เพื่อรักษาฐานะสัญญาให้ยังเปิดอยู่ ซึ่งใช้เป็นเกณฑ์ในการแจ้งเตือน Margin Call
• • ฟรีมาร์จิ้น (Free Margin): เงินทุนที่ยังเหลืออยู่ สามารถใช้เปิดฐานะสัญญาใหม่หรือรองรับการขาดทุน โดยคำนวณจากสูตรนี้ ยอดเงินทุน − มาร์จิ้น

Margin Call และ Stop Out

Margin Call และ Stop Out คือระบบความปลอดภัยอัตโนมัติ 2 รูปแบบ ที่นำมาใช้เพื่อปกป้องคุณในระหว่างการเทรด:

• • Margin Call: เป็นสัญญาณเตือนว่ายอดเงินทุนในบัญชีของคุณกำลังลดลงใกล้ถึงระดับมาร์จิ้นคงสภาพ และคุณจำเป็นต้องเพิ่มเงินในบัญชีหรือปิดฐานะสัญญาบางส่วน
• • Stop Out: ถ้ายอดเงินทุนลดลงต่อเนื่องจนถึงระดับ Stop Out ของโบรกเกอร์ ระบบจะปิดฐานะสัญญาโดยอัตโนมัติ เพื่อป้องกันยอดคงเหลือติดลบ

ระดับ Margin Call และ Stop Out จะแตกต่างกันไปตามโบรกเกอร์ ประเภทสินทรัพย์ และประเภทบัญชี นี่คือกฎพื้นฐานที่คุณควรรู้:

Margin Call คือการแจ้งเตือนที่เปิดโอกาสให้คุณแก้ไขสถานการณ์ได้ ส่วน Stop Out คือการป้องกันขั้นสุดท้ายที่ระบบดำเนินการให้อัตโนมัติ

เทคนิคป้องกัน Margin Call และ Stop Out

Margin Call และ Stop Out อาจทำให้ฐานะสัญญาถูกบังคับปิด และส่งผลกระทบต่อแผนการเทรดของคุณ มาดู 5 วิธีจัดการความเสี่ยงที่ช่วยให้คุณเทรดได้มั่นคงมากขึ้นกัน:

• • เทรดขนาดฐานะสัญญาที่เหมาะสม: อย่าเสี่ยงเกินสัดส่วนเงินทุนที่ตั้งไว้ต่อการเทรดหนึ่งครั้ง
• • ตั้งคำสั่ง Stop Loss: กำหนดความเสี่ยงให้ชัดเจนก่อนเข้าเทรด
• • ตรวจสอบระดับมาร์จิ้นเสมอ: คอยติดตามฟรีมาร์จิ้นและยอดเงินทุนเป็นระยะ ๆ
• • อย่าใช้เลเวอเรจมากเกินไป: ยิ่งเลเวอเรจสูง ความเสี่ยงที่จะโดนเรียกมาร์จิ้นก็จะยิ่งเพิ่มมากขึ้น
• • สำรองเงินทุนไว้บางส่วน: อย่าใช้ยอดเงินทั้งหมดในบัญชีไปเป็นมาร์จิ้น

เคล็ดลับการเปิดการเทรดด้วยเลเวอเรจ

เราได้รวบรวมขั้นตอนสำคัญก่อนเริ่มเปิดเทรดด้วยเลเวอเรจไว้ให้คุณแล้ว:

1. 1. คำนวณมาร์จิ้นที่กำหนดโดยใช้สูตร
2. 2. ตรวจสอบฟรีมาร์จิ้นและยอดเงินทุนที่มีอยู่
3. 3. ตั้งคำสั่ง Stop Loss และ Take Profit
4. 4. ตรวจสอบเหตุการณ์เศรษฐกิจที่กำลังจะเกิดขึ้น ซึ่งอาจทำให้ตลาดผันผวนรุนแรง
5. 5. กำหนดเปอร์เซ็นต์สูงสุดของยอดเงินทุนในบัญชีที่คุณสามารถยอมรับความเสี่ยงได้

สรุป

มาร์จิ้น ช่วยให้คุณเข้าถึงตลาดได้ด้วยเลเวอเรจ แต่ต้องใช้อย่างรอบคอบ คุณควรรู้วิธีคำนวณมาร์จิ้น เข้าใจว่าบนแพลตฟอร์มเทรดแสดงข้อมูลมาร์จิ้นตรงไหน และระดับใดที่จะกระตุ้นให้เกิด Margin Call และ Stop Out นอกจากนี้ การเทรดขนาดที่เหมาะสม ตั้งคำสั่งป้องกันความเสี่ยง และติดตามการเทรดอย่างสม่ำเสมอ จะช่วยให้คุณเทรดได้อย่างมั่นใจมากขึ้น